银行面临房贷利率调整新挑战，专家深入剖析影响

房贷利率下调：银行收益影响与专家深度解读

近期，围绕存量房贷利率下调的讨论再次成为舆论焦点。自2024年以来，这一议题备受热议，预计不久将迎来调整，对此，瑞银大中华区金融行业研究负责人颜湄之提出了自己的预见。

在商业银行净息差缩至1.54%的现状下，若房贷余额超20%的贷款利率下调80至100个基点，银行盈利无疑将面临更大压力。但分析机构普遍认为，存款利率的下调可能伴随而来，银行净息差的实际影响尚待观察。

尽管承受压力，房贷市场依然是银行眼中的“香饽饽”，竞争激烈。2024年数据显示，个人住房贷款余额及占比均呈下降态势。上半年，上市商业银行个人住房贷款余额约为34.08万亿元，国有大行占据近八成。尽管余额和占比有所减少，但房贷在银行总贷款中的地位依旧举足轻重。

房贷利率的每一次变动都牵动着银行的收益神经，尤其是存量住房贷款利率的调整，更是市场的关注点。近年来，监管层多次调整LPR及存量房贷利率，对银行净息差造成影响。以交通银行为例，其净息差稳定正面临包括存量房贷利率调整在内的多重考验。

市场普遍预期存量房贷利率将继续下调，颜湄之认为这是不可避免的趋势，尽管具体调整时间和幅度尚不可知。据悉，本月内可能迎来首次下调，部分房贷利率有望立减50个基点。分析指出，若能有效缩小存量房贷与新发放房贷的利率差距，将有助于缓解提前还款现象，减轻居民负担，促进消费。

值得关注的是，随着存量房贷利率的下调，银行负债端的存款利率也可能相应调整，以缓解对银行净息差的直接冲击。